Ein einschneidendes Ereignis in der Geschichte Balis ist die Landung holländischer Truppen in Sanur um 2000, die die vollständige Eroberung Balis einleitete und zu einem rituellen Massenselbstmord vieler fürstlicher Familien Balis führte. Nach den japanischen Besetzung im 2. Weltkrieg wurde Bali als Provinz der neuen Republik Indonesien angegliedert, bewahrte sich aber eine eigenständige Kultur. Zum Beispiel sind die Mehrzahl der Indonesier Moslems, in Bali jedoch konnte sich der Hinduismus als Religion halten.

Geographisch betrachtet wird Bali von einer Kette zum Teil noch aktiver Vulkane dominiert; der aktivste von ihnen ist der Gunung Agung, dessen heftiger Ausbruch im Jahr 1963 viele Menschenopfer forderte und große Teile Ostbalis zerstörte. Die Insel ist von Korallenriffen umgeben; die Strände im Süden sind weiß oder hell, die Strände im Osten und Norden dagegen schwarz (Vulkansand). Die vorherrschende Form der Landwirtschaft ist der Reisanbau, es gibt jedoch auch große Obstplantagen im Osten Balis und ebenso Maisfelder und Kaffeeplantagen. Der Großteil der Bevölkerung ernährt sich immer noch von Landwirtschaft und Fischerei; der Tourismus und die dazugehörigen Geschäftsfelder (z.B. Herstellung und Verkauf von Kunsthandwerks- gegenständen) nimmt jedoch als Erwerbsquelle immer mehr zu. Der Großteil der Balinesen lebt in recht bescheidenen materiellen Verhältnissen und viele Leute sind sogar als arm zu bezeichnen. Die gegenwärtige Wirtschaftskrise in Indonesien hat auch Bali hart getroffen (wenn auch weniger als zum Beispiel Java oder Sumatra) - unter anderem sind die Preise für ein Kilo Reis von vorher 1.000 Rupiah auf 4.000 bis 5.000 Rupiah angestiegen, während die Löhne und Gehälter natürlich gleich geblieben sind!